資金在5萬至10萬元的客戶大都購買銀行理財產品，100萬元以上的資金可以買信托。

這兩者之間的大量資金買什么？專家建議，可以集合小資金“團購”買信托。

投資與理財吳輝這年頭，做什么投資都有資金門檻。

購買銀行理財產品要5萬元以上，買信托要100萬元。

如果你手持的是這兩者之間的大量資金，投什么最合適呢？業內人士建議，20萬元以上、100萬元以下的資金，可以買F O T，即信托中的基金。

據了解，這種產品的實質就是以有限合伙的形式，集合資金“團購”信托產品，資金門檻只有2 0萬至3 0萬元，享受約定收益率6.5%至8%不等。

FOT是什么？相信不少第一次聽說它的人都有此疑問。

據悉，FOT是信托投資基金的簡稱。

與傳統基金投資于股票、債券、貨幣市場工具不同，FOT是投資于信托產品的基金，被稱為“信托中的基金”。

FOT的基金管理人一般會選擇具有較好成長性及良好知名度信托公司的信托產品作為擬投項目，它具有風險可控，以小額資金獲取較高收益、交易安全等特點。

專家表示，FOT是專為中產階級分享信托產品高收益而設計的，是一種結合信托與基金優勢的創新型投資理財產品。

FOT產品的設計源自FOF（基金中的基金），認購金額起點可以是50萬元，有的甚至可以低至2 0萬元。

相較固定收益信托動輒100萬元甚至300萬元的起點，FOT的重要意義在于它繞開了信托產品的300萬元以下的自然人不能超過50人的規定，可以產生大量小額投資，便于更多投資者參與。

FOT既然作為一種新的投資模式，投資者在選擇時，應該注意哪些方面呢？首先，投資顧問公司即GP的選擇至關重要。

投資者要選擇實力雄厚的行業龍頭，因為只有這樣的公司才有實力甄別優質項目。

其次，需要關注投資顧問整體的風控把握，例如觀察有無自己的風控篩選體系，查看產品的運行狀況以及是否出現過違約事件。

最后，如果能看到FOT最終投資信托的狀況最好。

銀率網分析師認為，FOT產品主要是收攏市場散戶資金，投資多款信托產品，在約定的期限內，給付投資者一定的收益。

這種運作模式類似資金池運作，以有限合伙私募形式組織起來的資金，沒有相匹配期限的信托產品對應，在投資標的兌付正常的情況下，如果FOT產品后續募集發生困難，當期購買這類產品的投資者則面臨延期兌付的風險。

值得一提的是，不少投資者容易把FOT和TOT混為一談。

實際上，這兩者之間也非常相似。

銀率網認為，FOT產品與TOT產品有異曲同工之妙，都是集合小資金進行信托投資。

但是FOT的發行主體為第三方或是私募基金，其組織形式多為有限合伙私募。

用益信托網的市場經理胡州遠表示，TOT多為信托公司發行，先發行一個小信托，一般規模3 0 0 0萬元左右，然后整體或部分再去投資一個信托項目或多個信托項目，類似于母信托再套子信托。

FOT與TOT的區別FOT與TOT的相同點1 集合小資金進行信托投資，投資固定收益類的信托產品。

2 收益差不多，一般在8%至10%。

3 投資起點差不多，認購金額起點可以是50萬元，有的甚至可以低至20萬元或30萬元。

FOT與TOT的不同點1 FOT屬性為基金。

2 發行主體為第三方或私募基金，組織形式多為有限合伙私募。

3 FOT的模式是指GP發起設立有限合伙制基金，以有限合伙的全部或部分財產設立單一信托，對有限合伙選定的項目進行投資，或選擇信托公司的集合資金信托產品作為投資對象。

TOT1 屬性為信托。

2 發行主體有銀行、信托、券商以及第三方，投資于陽光私募產品。

3 TOT的操作模式為某機構募資，在信托平臺成立母信托產品，由母信托產品選擇已成立的陽光私募信托計劃進行投資配置，形成一個母信托產品投資多個子信托的信托組合產品。